Valor del tick

El valor del tick es la cantidad de dinero que un contrato gana o pierde cuando el precio se mueve un tick. Es igual al tamaño del tick multiplicado por el valor del punto del contrato, y es el factor de conversión entre una distancia en el gráfico y un beneficio, una pérdida o un coste en divisa.

Senzoukria · Glosario · Actualizado en septiembre de 2026

Del tamaño del tick al dinero

Una especificación de contrato indica dos cosas que juntas dan el valor del tick: la fluctuación mínima de precio y el multiplicador, que es el importe en divisa por punto completo del subyacente. Multiplícalos y tienes lo que vale un tick por contrato. El E-mini y el Micro E-mini sobre el mismo índice comparten el tamaño del tick pero llevan multiplicadores distintos, así que el mismo movimiento de un tick tiene un valor del tick diferente en cada uno, y un resultado contado en ticks no es comparable en dinero entre ambos sin este factor.

  • El valor del tick es por contrato. Una posición de varios contratos lo escala linealmente.
  • Lo fija la especificación, no el mercado; no cambia con el precio ni con la volatilidad.
  • Es la cifra que necesitas para expresar comisiones, deslizamiento y esperanza matemática en la misma unidad.

Dónde entra en la evaluación de una estrategia

  • Las comisiones suelen cotizarse en divisa por contrato y por lado, o por ida y vuelta; el deslizamiento se cuenta de forma natural en ticks. Para restarlos de un resultado bruto, uno de los dos tiene que convertirse con el valor del tick.
  • La guía de backtesting del sitio da un ejemplo ilustrativo en ticks — esperanza bruta menos deslizamiento de entrada y salida menos comisiones convertidas a su equivalente en ticks — y muestra cómo un tick más de deslizamiento puede volver negativo el neto. Las cifras de ahí son entradas hipotéticas, no rendimiento medido.
  • Las comisiones por contrato y por orden se comportan de forma distinta al cambiar el tamaño; sepáralas antes de convertir.

En Senzoukria

La pantalla de backtest histórico tiene un bloque Costes de transacción con tres campos: Valor del punto ($), Comisión ida y vuelta por contrato ($) y Deslizamiento (ticks). El motor convierte el deslizamiento de ticks a divisa a través del tamaño del tick del instrumento y del valor del punto que introduzcas, y aplica las comisiones a cada operación. La ayuda bajo el bloque indica que ponerlos a cero convierte una estrategia perdedora en ganadora en cuanto opera a menudo. El campo Valor del punto lo introduce el usuario, no se lee del mercado, así que conviene copiarlo de la especificación del contrato exacto que se está probando.

Errores frecuentes

  • Usar el valor del punto del E-mini al probar sobre un Micro, o al revés.
  • Dar la ventaja de una estrategia en ticks sin convertir la comisión a ticks, lo que esconde un coste que puede superar esa ventaja.
  • Contar dos veces el spread, sumándolo al deslizamiento cuando el modelo de ejecución ya lo cruza.

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Preguntas frecuentes

¿Cómo encuentro el valor del tick de un contrato?
Lee la especificación de contrato publicada por el mercado para el producto exacto y toma la fluctuación mínima de precio y el multiplicador del contrato. Su producto es el valor del tick por contrato. No lo deduzcas de un contrato relacionado; las versiones Micro y E-mini de un índice difieren.
¿Por qué mi backtest necesita el valor del punto si ya conoce el tamaño del tick?
Porque el tamaño del tick solo describe la rejilla de precios. Convertir una distancia en ticks a divisa exige el multiplicador, y eso es lo que aporta el campo del valor del punto. Sin él, las comisiones cotizadas en dólares y el deslizamiento contado en ticks no pueden sumarse.
¿El valor del tick cambia si cambio de tipo de barra o de agregación?
No. Es una propiedad del contrato. Agregar varios ticks por fila de footprint cambia la visualización, no lo que vale un tick. Lo que cambia con la agregación es cuántas filas abarca un movimiento dado, no lo que ese movimiento cuesta.