Statistiques Option Flow et course des primes

Ce que ça fait

Prime totale additionne toutes les transactions de la fenêtre et la répartit en une barre calls et une barre puts en dessous. Prime put / call est la prime des puts divisée par celle des calls, étiquetée dominée par les puts au-dessus de 1 et dominée par les calls en dessous. Flux achat / vente additionne la prime par côté agresseur, et quand une partie de la prime ne porte aucun côté identifiable, elle est comptée et nommée dans la sous-ligne comme exclue plutôt que répartie. Plus grosse transaction montre la plus grosse transaction unique, avec un décompte des transactions méga à 500 K$ ou plus et, lorsque des sweeps ont été détectés, le nombre de sweeps et de golden sweeps.

Avant toute interrogation réussie, les quatre cartes affichent un tiret cadratin et une raison : attente de la première interrogation, échec de la dernière interrogation, ou aucune interrogation réussie à ce jour. Après une interrogation réussie qui n'a rien rapporté, les totaux sont de vrais zéros et les cartes indiquent « aucune transaction dans la fenêtre », pour que le zéro ne se lise pas comme un flux cassé.

La course calls/puts trace la prime calls cumulée en vert et la prime puts cumulée en rouge, la zone entre les deux étant remplie de la couleur de celle qui mène. Deux courbes qui montent ensemble, c'est du volume sans direction ; le moment où elles se séparent est celui où quelqu'un a choisi un camp, et ce moment se compare au prix mieux qu'un total de clôture. La légende affiche les deux totaux et l'en-tête le ratio put/call.

« Où l'argent est allé » classe les contrats de la fenêtre par prime totale, sur dix lignes, chacune avec ses jours jusqu'à l'échéance, sa prime totale, son nombre de transactions et une étiquette d'orientation. L'orientation est la prime nette rapportée au total : à 15 % ou plus la ligne se lit acheté, à −15 % ou moins vendue, et entre les deux mixte. Les lignes qui ont traité plus que leur open interest portent un multiple d'OI. Cliquer une ligne filtre le tape sur ce contrat.

Réglages

Comment s'en servir

• Comparez la répartition de la prime totale au ratio put/call : ils répondent à la même question sous deux angles et divergent quand quelques très grosses transactions dominent un côté.
• Surveillez sur la course le point de séparation, pas le point d'arrivée, et alignez-le sur le graphique du sous-jacent juste au-dessus.
• Servez-vous de la colonne d'orientation du classement pour distinguer un contrat accumulé d'un contrat qui a simplement changé de mains.
• Cliquez un contrat classé pour concentrer le tape, puis effacez la pastille de focus pour revenir à toute la fenêtre.

Limites et pièges

Chaque chiffre est un chiffre sur la fenêtre de transactions courante, plafonnée à la taille du tampon, et vider la fenêtre les réinitialise tous. La course démarre à la plus ancienne transaction encore conservée, pas au coup d'envoi de la séance.

Les totaux achat et vente ne feront pas la prime totale dès que certaines transactions ne portent aucun côté agresseur ; la différence est affichée plutôt que masquée. L'open interest du classement est la plus grande valeur vue pour ce contrat, parce qu'un instantané de chaîne plus ancien peut ignorer des contrats créés dans la journée.