Indicateur Hull MA : formule, réglages et lecture
La Hull Moving Average (Alan Hull, 2005) est une moyenne pondérée construite pour réduire le retard d'une moyenne mobile classique : elle sur-extrapole une moyenne courte contre une moyenne longue, puis lisse ce qu'il en reste. Elle se trace sur le prix et peut aussi s'appliquer au delta ou au volume de la barre.
Senzoukria · Indicateurs · Updated September 2026
Hull MA — Moyennes et volatilité, sur le graphique des prix.
Ce que mesure Hull MA
Le calcul prend deux fois la moyenne mobile pondérée sur la moitié de la période, en retranche la moyenne mobile pondérée sur la période entière, puis fait passer cette différence dans une dernière moyenne mobile pondérée de longueur égale à la racine carrée de la période. Les sous-périodes sont arrondies à l'entier le plus proche avec un plancher de 1, la convention habituelle. Le terme intermédiaire est celui qui supprime le retard, puisqu'il extrapole la pente récente, et l'étage final filtre le bruit que cette extrapolation amplifie. Aucune valeur n'est émise tant que chaque étage de la chaîne n'est pas défini.
La formule, telle qu’implémentée
Ce n'est pas la définition habituelle ailleurs : c'est ce que calcule le code livré, documenté à côté de son implémentation :
Hull MA (Alan Hull, 2005) : HMA_N = WMA_{round(√N)}( 2·WMA_{round(N/2)}(x) − WMA_N(x) ) round() sur les sous-périodes (convention usuelle), plancher 1. Le terme 2·WMA_half − WMA_N sur-extrapole pour compenser le lag, le WMA_√N final lisse le résidu. Warm-up : null tant que la chaîne complète n'est pas définie. Défaut N=16 (√16 = 4 exact — le défaut historique de Hull).
Comment le lire
- La ligne tourne nettement plus tôt qu'une moyenne simple ou exponentielle de même période : c'est la raison d'être de cette construction.
- Ce virage précoce vient d'une extrapolation : la ligne peut donc passer devant les clôtures puis se corriger en arrière. Un changement de direction sur une seule barre demande confirmation.
- La pente porte plus d'information que les croisements ici, parce que le terme extrapolé fait de la ligne elle-même l'énoncé sur la tendance.
- En range, l'étage de lissage final est court et la ligne peut changer de sens à répétition. La période est votre seul levier là-dessus.
- Un large écart entre la Hull et une moyenne plus lente de même période montre quelle quantité de pente récente l'extrapolation intègre à cet instant.
Paramètres et valeurs par défaut
La période vaut 16 par défaut, la valeur historique de Hull lui-même, choisie parce que sa racine carrée vaut exactement 4 et que l'étage final n'a alors besoin d'aucun arrondi. Toute valeur de 1 à 500 est acceptée. Augmenter la période allonge proportionnellement les trois moyennes internes et repousse vers la droite la première valeur tracée. Le sélecteur de source propose clôture, delta et volume : en changer modifie ce que la ligne mesure, pas seulement sa vitesse.
| Paramètre | Type | Par défaut | Bornes |
|---|---|---|---|
| Period | number | 16 | 1 – 500 |
| Source | choix | Close | Close, Delta, Volume |
Ce qu’il ne montre pas
Un retard réduit n'est pas un retard nul, et l'extrapolation qui l'achète produit aussi un dépassement dans les retournements : après un mouvement brutal, la ligne peut pointer au-delà de l'endroit où le prix s'est réellement arrêté. Le tracé est en surimpression sur l'échelle des prix, donc les sources delta et volume placent des valeurs sur une échelle sans rapport avec le prix. Quelle que soit la source choisie, l'activité bid et ask à l'intérieur de la barre, l'absorption et les déséquilibres restent invisibles à la moyenne. La chauffe est aussi plus longue que pour une simple moyenne pondérée de même période, puisque trois étages doivent devenir définis les uns après les autres.
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Frequently asked questions
- Pourquoi la Hull Moving Average utilise-t-elle la racine carrée de la période ?
- La racine carrée fixe la longueur de l'étage de lissage final. Elle est courte par rapport à la période, ce qui conserve l'essentiel de la réactivité gagnée par l'extrapolation tout en filtrant le bruit que celle-ci amplifie. La période par défaut de 16 donne exactement 4, sans arrondi.
- La Hull Moving Average a-t-elle du retard ?
- Moins qu'une moyenne simple ou exponentielle de même période, mais elle n'est pas sans retard. La construction compense le retard en extrapolant la pente récente, ce qui échange une partie du délai contre un dépassement quand le marché tourne vite.
- Pour quelle période la Hull Moving Average est-elle conçue ?
- Alan Hull l'a publiée avec une période de 16, qui est la valeur par défaut ici. Toute valeur de 1 à 500 est acceptée, et les périodes dont la racine carrée n'est pas entière sont arrondies en interne pour l'étage final.