افتراضات التنفيذ (نموذج تنفيذ الاختبار التاريخي)

القرارات التي يتخذها كل نموذج تنفيذ

لماذا ملء الأوامر المحدودة الأصعب

طبعة تاريخية عند سعر حدّك تثبت أن أحدًا تُداول هناك، لا أن أمرك كان سيُبلَغ. فالأوامر المستقرّة تُملأ بترتيب الطابور في معظم بورصات العقود الآجلة، وأمر موضوع لحظةَ الإشارة يلحق بمؤخرة الطابور. وحين يلامس السعر مستوى وينقلب فقط، تُملأ الأوامر التي في المقدمة ولا تُملأ التي خلفها. فقاعدة الملامسة تساوي الملء تبالغ إذن في الملء بالضبط على الصفقات التي انقلبت عند الحدّ تمامًا، وهي أفضلها غالبًا.

وقاعدة التداول خلال الحدّ تقتضي أن يُتداول السعر tick واحدًا على الأقل خارج الحدّ. وهي تهوّن من الملء قليلًا وتزيل أكثرها تملّقًا. وإعادة تشغيل الدفتر ببيانات أمرًا أمرًا تستطيع تقدير الموضع في الطابور، لكن حيث يوجد تاريخ كهذا فقط.

داخل Senzoukria

الاختبار التاريخي الآلي يتخذ القرارات على شموع مغلقة ويطبّقها عند افتتاح الشمعة التالية. والانزلاق، مضبوطًا بـ tick، يعاقب الدخول دائمًا، ورسمٌ لرحلة ذهاب وعودة لكل عقد يُخصَم من كل صفقة؛ والافتراضيان 1 tick و1.24 دولار. والوقفات والأهداف تُختبَر إزاء قمم الشموع وقيعانها وتُملأ عند سعرها الخاص: فهدف لامسته قمة شمعة يُعدّ مملوءًا، وشمعة تفتح خارج وقف تُسجَّل مع ذلك عند سعر الوقف، فالفجوات خلال وقف غير منمذجة. وحين تلامس شمعة المخرجين، يفوز الوقف.

والحساب المحاكى المستعمل في Replay يملأ أمرًا محدودًا حين يبلغ السعر المُتداول مُطلِقه، عند سعر المُطلِق، وهو ما يصفه مصدره ملءً مثاليًا بلا انزلاق، ولوحة الأداء تذكر أن أي عمولة لا تُخصَم لجلسات الإعادة. فـ Replay يقيس إذن القراءة واتخاذ القرار تحت تنفيذ سخيّ؛ والاختبار التاريخي الآلي هو مكان اختبار الكلف.

أخطاء شائعة

• معاملة حدّ ملامَس كأنه حدّ مملوء في استراتيجية تعاكس الأطراف.
• افتراض أن الوقفات تُملأ عند سعرها عبر انقطاعات الجلسات وإصدارات الأخبار.
• مقارنة نتيجة إعادة بلا كلف بنتيجة اختبار تاريخي تشملها.
• ألّا يُعاد تشغيل الاختبار بافتراضات أسوأ أبدًا لرؤية أين تغيّر النتيجة إشارتها.