Indicatore Chandelier Exit (long): formula, impostazioni e lettura
Chandelier Exit (long) appende un livello trailing a un numero fisso di Average True Range sotto il massimo più alto delle ultime N barre, così sale con il trend e non cede terreno quando la chiusura si limita a ritracciare. Senzoukria lo disegna sul prezzo con i default originali di Chuck Le Beau: 22 barre e 3 ATR.
Senzoukria · Indicatori · Updated September 2026
Chandelier Exit (long) — Volatilità, sul grafico dei prezzi.
Che cosa misura Chandelier Exit (long)
A ogni barra si combinano due grandezze: il massimo più alto sulla finestra di osservazione e un ATR di Wilder sullo stesso numero di barre. L'uscita è la prima meno il moltiplicatore per la seconda. Ancorarsi al massimo della finestra anziché alla chiusura è esattamente ciò che lo distingue dallo stop ATR: finché la finestra contiene quel massimo, il livello non può scendere per ragioni di prezzo, quindi una chiusura che ritraccia non restituisce ciò che il trend ha guadagnato. Un unico periodo governa sia la finestra dell'estremo sia l'ATR, come nella definizione originale: l'orizzonte del trend e quello della volatilità sono trattati come uno solo. Nulla viene disegnato finché la finestra non è piena e l'ATR non è definito, il che avviene sulla stessa barra.
La formula, così come è implementata
Non è la definizione consueta altrove: è ciò che calcola il codice distribuito, documentato accanto alla sua implementazione:
Chandelier Exit (long) — le stop « suspendu au plafond » de Chuck Le Beau : exit[i] = max(high, N barres)[i] − mult × ATR_N[i] Défauts N=22, mult=3 (les valeurs d'origine : 22 barres ≈ un mois de séances, 3 ATR). POURQUOI l'ancre est le PLUS HAUT et non le close : sur un trend long, le plus haut ne redescend jamais tant que la fenêtre le contient — le stop monte avec le mouvement et ne rend pas le gain acquis sur un simple pullback de close, ce que fait `atr-stop-long`. UNE seule période N pour la fenêtre d'extrêmes ET pour l'ATR : c'est la définition d'origine (l'écart de volatilité et l'horizon de trend y sont le même horizon). Warm-up = fenêtre pleine ET ATR défini, soit i < N−1 → null (les deux tombent exactement au même indice).
Come leggerlo
- La linea sale a gradino quando un nuovo massimo entra nella finestra e poi resta piatta finché non arriva un massimo più alto o l'ATR non modifica la distanza.
- Può comunque scendere per una ragione estranea al prezzo: quando il vecchio massimo esce dalla finestra di osservazione, l'ancora scende alla barra successiva più alta al suo interno.
- Un ATR che si allarga tira la linea verso il basso, lontano da un massimo invariato: è lo studio che dice che una distanza fissa sarebbe ora troppo stretta.
- La costruzione ruota attorno a un unico evento, la chiusura che passa sotto la linea. Dice che il trend ha ritracciato più del budget di volatilità scelto, non cosa succederà dopo.
- Su un grafico intraday aspettati che il carattere della linea cambi a cavallo di un cambio di sessione, perché la finestra mescola allora due regimi di volatilità.
Parametri e valori predefiniti
Il periodo è 22 di default (circa un mese di sessioni nel design originale) e sposta insieme la finestra del massimo e l'ATR: un valore più corto segue i massimi recenti e si stringe rapidamente, uno più lungo mantiene un'ancora lontana molto più a lungo. Il moltiplicatore è 3 di default e fissa la distanza in ATR; vicino a 1 la linea sta dentro il rumore normale delle barre, vicino a 6 viene toccata raramente e restituisce gran parte di un movimento.
| Parametro | Tipo | Predefinito | Intervallo |
|---|---|---|---|
| Period | number | 22 | 1 – 200 |
| ATR multiplier | number | 3 | 0.1 – 10 |
Ciò che non mostra
È uno studio grafico, mai un ordine: da questa linea non viene piazzato, spostato né eseguito alcuno stop, e l'esecuzione live è un'azione separata, armata esplicitamente. Poiché l'ancora è il massimo di una finestra, il livello salta quando quel massimo scade, il che sembra uno stop che si muove contro di te senza alcuna causa di mercato. Il periodo unico lega la finestra del trend a quella della volatilità, quindi non puoi allungare l'orizzonte su cui si cerca il massimo senza rallentare anche l'ATR. Come ogni costruzione basata sull'ATR vede solo il range: non può sapere quale lato ha scambiato, quindi l'absorption o la size in attesa a quel prezzo sono fuori dai suoi input.
Indicatori correlati
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Frequently asked questions
- In cosa il Chandelier Exit è diverso da un trailing stop ATR?
- Lo stop ATR misura la distanza dalla chiusura corrente, quindi segue il prezzo sia al rialzo sia al ribasso. Il Chandelier Exit misura dal massimo più alto della sua finestra di osservazione, quindi un ritracciamento della chiusura lascia il livello dov'è. Entrambi sottraggono un multiplo dello stesso ATR di Wilder; cambia solo l'ancora.
- Il Chandelier Exit può scendere?
- Sì, per due ragioni che non sono un prezzo in calo. Se il massimo più alto della finestra esce dal periodo di osservazione, l'ancora scende alla barra successiva più alta ancora al suo interno. E se l'ATR si allarga, la distanza sotto quel massimo cresce, il che abbassa la linea.
- Quali periodo e moltiplicatore usa il Chandelier Exit di default?
- Ventidue barre e un moltiplicatore di 3, i valori del design originale. Lo stesso periodo governa sia la finestra del massimo più alto sia l'ATR, il che fa parte della definizione e non è una semplificazione. Entrambi sono regolabili: il periodo da 1 a 200 e il moltiplicatore da 0,1 a 10.