Indicateur Rolling VWAP : formule, réglages et lecture
Le VWAP glissant est un prix moyen pondéré par les volumes calculé sur une fenêtre fixe des N dernières barres, et non depuis une ouverture de séance. Chaque barre de la fenêtre y apporte son prix typique pondéré par son propre volume : la ligne se recalcule à mesure que les vieilles barres sortent de la fenêtre.
Senzoukria · Indicateurs · Updated September 2026
Rolling VWAP — VWAP et bandes, sur le graphique des prix.
Ce que mesure Rolling VWAP
La valeur est la somme des prix typiques multipliés par les volumes sur la fenêtre, divisée par le volume total de cette même fenêtre. Elle répond à une seule question : sur les N dernières barres, quel a été le prix moyen payé, pondéré par ce qui s'est échangé à chaque niveau. Tant que les N barres ne sont pas chargées, l'indicateur ne renvoie rien plutôt qu'une moyenne partielle, parce qu'une fenêtre plus courte décrirait mal la période que la ligne prétend couvrir. Une fenêtre dont les barres ne portent aucun volume ne renvoie rien non plus : une division par un volume nul n'est pas un prix.
La formule, telle qu’implémentée
Ce n'est pas la définition habituelle ailleurs : c'est ce que calcule le code livré, documenté à côté de son implémentation :
VWAP glissant sur N barres : Σ(tpᵢ·volᵢ) / Σvolᵢ, fenêtre [i−N+1, i]. Warm-up (< N barres) ou fenêtre à volume nul → null (un VWAP partiel mentirait sur sa période). Défaut N=20 — même valeur pilier que les moyennes mobiles du catalogue.
Comment le lire
- Un prix au-dessus de la ligne signifie que les transactions récentes se sont faites, en moyenne, sous la cotation actuelle sur les N dernières barres ; en dessous, c'est l'inverse. La ligne est un niveau de référence, pas une direction.
- Un VWAP glissant plat avec un prix qui oscille autour décrit une fenêtre où acheteurs et vendeurs ont payé des prix moyens comparables. Une ligne qui monte barre après barre décrit une fenêtre dont le prix moyen des transactions se déplace vers le haut.
- Comme la fenêtre glisse, la ligne peut bouger sur une barre où le prix n'a presque pas changé : une grosse barre qui sort par l'arrière de la fenêtre emporte son poids avec elle.
- L'écart entre le prix et la ligne s'exprime en ticks de l'instrument : il n'est comparable qu'à l'historique de ce même instrument, pas à un autre contrat, ni au même graphique sur une autre unité de temps.
- Les trous dans la ligne marquent les barres où la fenêtre ne portait aucun volume, ou la période de chauffe. Traitez-les comme des données absentes, pas comme une valeur nulle.
Paramètres et valeurs par défaut
Period fixe la longueur de la fenêtre, vaut 20 barres par défaut — la même valeur d'ancrage que les moyennes mobiles du catalogue — et accepte 1 à 500. Une période courte colle au prix et offre peu de référence ; une période longue décrit une moyenne plus large mais réagit lentement quand la zone d'échange se déplace. Color n'affecte que le rendu.
| Paramètre | Type | Par défaut | Bornes |
|---|---|---|---|
| Period | number | 20 | 1 – 500 |
Ce qu’il ne montre pas
Le VWAP glissant ignore où la journée de trading a commencé : sans ancrage de séance, il ne peut pas dire si le marché est au-dessus ou au-dessous du prix moyen de la séance en cours. Il utilise le volume total par barre et ne dit rien du côté agresseur — cette séparation, c'est le rôle de la vue bid × ask du footprint. Sur les instruments peu liquides ou pendant les heures calmes de la nuit, une poignée de barres peut dominer la pondération et déplacer la ligne brutalement. La ligne exige aussi le volume par barre de votre flux de données, facturé par le fournisseur séparément de l'application.
Indicateurs liés
- Session VWAP + σ bands — VWAP et bandes
- Anchored VWAP (session open) — VWAP et bandes
- Anchored VWAP — VWAP et bandes
- Fibonacci Pivots — VWAP et bandes
- Woodie Pivots — VWAP et bandes
- DeMark Pivots — VWAP et bandes
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Frequently asked questions
- Quelle différence entre le VWAP glissant et le VWAP de séance ?
- Le VWAP de séance cumule depuis l'ouverture de la séance et se remet à zéro à la suivante : sa valeur dépend donc du moment où vous êtes dans la séance. Le VWAP glissant couvre toujours le même nombre de barres, quelle que soit l'heure, et ne se réinitialise jamais. Les deux lignes répondent à des questions différentes : l'une décrit la séance en cours, l'autre une fenêtre récente de taille fixe.
- Pourquoi la ligne du VWAP glissant n'apparaît-elle pas au début de mon graphique ?
- Le calcul ne renvoie aucune valeur tant que la fenêtre complète de N barres n'est pas chargée. Avec la période par défaut de 20, les 19 premières barres ne produisent rien. C'est délibéré : une fenêtre partielle serait étiquetée moyenne sur 20 barres tout en en couvrant moins.
- Quel prix le VWAP glissant utilise-t-il pour chaque barre ?
- Chaque barre apporte son prix typique, la moyenne du plus haut, du plus bas et de la clôture, pondérée par le volume total de la barre. Le résultat est donc une moyenne pondérée par les volumes des prix typiques des barres sur la fenêtre, pas une moyenne pondérée des clôtures.