行情数据源（data feed）
行情数据源是把市场数据送进图表平台的那条连接：已成交交易、挂单深度，有时还有历史记录，而这每一项在供应商那里都是单独授权的。决定足迹图、DOM 或热力图能显示什么的，是数据源，不是图表本身。
Senzoukria · 术语表 · 更新于 2026 年 9 月
一条数据源可能带、也可能不带的三样东西
订单流软件需要的不止是一条价格流。带主动方的实时成交撑起足迹图和 Delta。挂单深度撑起 DOM 和流动性热力图。历史成交和历史深度让你能够重放或回测。这每一项都由券商、数据商或交易所单独授权，而一个能登录的账号，哪一项都证明不了。
所以同一个平台在两条连接上可以长得完全不一样：这边有足迹图，那边只有 OHLC K 线；这边深度给五档，那边给全量订单簿。最上一档之下那些空着的行，说的是这条数据源的覆盖情况，不是某个显示设置。
| 显示 | 所需输入 |
|---|---|
| 足迹图、Delta、CVD | 带价格、手数和主动方的成交 |
| DOM、流动性热力图 | 挂单深度，按价格聚合或逐笔委托 |
| 重放、回测 | 已录制的成交；历史热力图还需已录制的深度 |
比较软件之前要先问清楚的事
- 凭据由哪家供应商签发，它允许哪个应用、哪种连接方式？
- 数据源发布主动方吗，还是方向要靠跳动规则估计？
- 每侧能收到多少深度档位，深度是聚合的还是逐笔委托的？
- 历史是只有成交，还是深度也有，覆盖哪些日期？
- 抛开软件许可证，数据本身每个月要多少钱？
在 Senzoukria 里
数据源在 Account 页面的 Broker Connections 一节里配置，每张卡片被归类为 Direct、Bridge、Broker 或 Prop firm。「Chart data source」选择器决定某张图表读哪一个：Rithmic（券商连接，无需桥接）、本地的 NinjaTrader 或 Quantower 桥接、Binance 现货或 Binance USD-M 永续公共数据流，或者用你自己 API key 的 Databento Live。网站上的免费演示不是数据源；真正的 Binance 数据流跑在 /live 页面和应用里。
只有价格真的在推送时，连接徽标才会显示 CONNECTED，仅仅保存了一份配置并不算。热力图的深度面板会写明数据流在每一侧发布了多少档，以及最后收到订单簿的时间有多久——因为在屏幕上，一条安静的数据流和一条已经死掉的数据流长得一模一样。每个数据源的行情都由该供应商计费，软件订阅不包含它。
常见的错误
- 因为足迹图能用就推断有深度权限，或者因为图表能加载就推断有交易许可。
- 拿开盘前清淡时段的截图来判断覆盖情况，而不是看一段快节奏的行情。
- 在不同数据源上比较平台，再把差异归因于软件。
- 做预算时只算了许可证，忘了交易所费用、数据商连接和各种附加项。
相关内容
其他语言版本
常见问题
- 软件订阅包含行情数据吗？
- 通常不包含，Senzoukria 也不包含。交易所权限、券商数据包和数据商许可，都由这些供应商各自签约和计费。在比较平台之间的每月总成本时，请把软件价格、所需数据和各种附加项加在一起算。
- 怎么判断我的数据源有没有发送主动方？
- 先查供应商文档，看成交消息上有没有买／卖或挂单方／主动方字段，再在一段实时行情里确认 Delta 是真的在跳，而不是一直空着。如果桥接收到的是 K 线而不是逐笔，方向在到达图表之前就已经丢失了——这也是 NinjaTrader 和 Quantower 上逐笔设置为什么重要。
- 历史深度能从历史成交重建出来吗？
- 不能。成交记录的是被执行的部分；深度记录的是挂在那里、而且常常没有成交就被撤走的部分。历史热力图需要那段时间内被录制下来的订单簿更新。没有这些记录时，软件会把该时段留空，而不是画一份重建出来的东西。